只要長期投資，最高點進場也不怕－全球市場篇

問題：市場走勢長期向上，期間走勢上下起伏，舊高點到新高點要花多長時間。

限制：高點須至少維持12個月。

我的觀察：

1. 中位數27個月。
2. 可以根據中位數月數設定定期定額最低標準期限。

為什麼要長期投資，因為時間越長，賺錢機率越高－亞洲不含日本市場篇

我觀察MSCI AC ASIA ex JAPAN：

1. 單筆投資和定期定額皆在20、30年正報酬比例100%。
2. 遇上-10%以上報酬，請加碼買進，因為發生機率不高。

為什麼要長期投資，因為時間越長，賺錢機率越高－新興市場篇

我觀察MSCI EM：

1. 正報酬比例隨持有時間拉長，增加幅度明顯(5、10、20、30年跟1年做比較)。
2. 單筆投資和定期定額皆在20、30年正報酬比例100%。
3. 遇上-10%以上報酬，請加碼買進，因為發生機率不高。

為什麼要長期投資，因為時間越長，賺錢機率越高－美國市場篇

我觀察MSCI USA：

1. 單筆投資和定期定額皆在20、30年正報酬比例100%。
2. 遇上-10%以上報酬，請加碼買進，因為發生機率不高。

為什麼要長期投資，因為時間越長，賺錢機率越高－歐洲市場篇

我觀察MSCI EUROPE：

1. 正報酬比例隨持有時間拉長，增加幅度明顯(5、10、20、30年跟1年做比較)。
2. 遇上-10%以上報酬，請加碼買進，因為發生機率不高。

為什麼要長期投資，因為時間越長，賺錢機率越高－台灣市場篇

我觀察MSCI TAIWAN：

1. 單筆投資(1、5、10)年正報酬機率差異不大。
2. 單筆投資(20、30)年至少都有10%以上虧錢機率。
3. 若把1990年(波斯灣戰爭)排除，單筆投資(1、5、10、20)年最小報酬約-50%左右。
4. 若把1990年(波斯灣戰爭)排除，定期定額(1、5、10、20)年最小報酬約-40%左右。
5. 單筆投資適合危機入市，不適合隨時投入。

 

為什麼要長期投資，因為時間越長，賺錢機率越高－全球市場篇

 

我觀察MSCI WORLD：

1. 單筆投資和定期定額，任一時間點進場持有30年，獲利機率100%。
2. 10年內的正報酬比例、最小報酬、只計算負報酬平均數，單筆投資和定期定額相差無幾。
3. 遇上-10%以上報酬，請加碼買進，因為發生機率不高。

如何建立投資組合-投資初始篇

目的：現金流。

想法：立足世界，放眼四海。

作法：

1. 儲蓄到一定水位，開始將大部分資金投入核心部位，小部分資金投入撿便宜組合和收益組合。
2. 核心部位達到設定獲利金額，獲利金額轉投入衛星部位。
3. 衛星部位獲利保留在原部位內。

核心部位：全球型股票基金(大型股+中小型股)＋區域基金＋單一國家基金。

衛星部位：

1. 雙因子投資組合(PBR+GPA)。
2. 仿哈利布朗投資組合。
3. 撿便宜組合(個股、基金)。
4. 收益組合(個股、基金)。

流程和設定獲利：